关税，对房地产到底是利好还是利空？
上午有些读者问我，特朗普到底想干啥？说他是为了炒股，这个好像搞笑了。
因为你分析他的牌面，所有的路都是堵死的。
1、真的要搬产业链，这个根本不可能，穷人是不可能为了三年后莫须有的工作机会，而且是打螺丝的机会忍受三年的通胀。
2、虚晃一枪？意在让各国买美债？
这个可能性很大，因为他有9万亿到到期了，他希望低利息续约，否则老美等着股债双杀吧。
问题是，如果是这个打算，他应该多坚持坚持的，结果没想到，昨晚后半夜就跪了。
我不知道他为啥跪这么快，有人说是昨晚遭到了日本偷袭。
日本似乎在大规模抛售美债，导致美债价格迅速走低，美债利率攀升，堵死了特朗普接下来的低息续约之梦。
这个很有可能，你想想珍珠港，日本最善于干偷袭。
而且此后日本的发言澄清也很暧昧，说不是自己干的，但反复强调自己手里有很多美债。
这似乎是在对市场放话，也似乎是在暗示特朗普。
市场很难不因此联想到，美债市场里还潜伏着另一个像日本一样大规模持有美债的庄家。
如果一起？那么…….
这种心理暗示的确很恐惧，但如果特朗普是打算力撑美债市场，无论多难受，他这会都应该硬气。
结果，他昨天后半夜直接怂了。
有人说他对很多国家都暂缓了，唯独对我们没有暂缓，这是拉一波打一波。
这话没意义的。
你去越南看下，工厂主全是我们的人。你免了越南的关税，就等于免了我们的关税，一样的。
至于你说让越南也和美国一起，对我们加关税，这纯属扯淡。
说这话的人对贸易的理解为零。
像越南这种实力的国家，啥都可以，我不能展开，我只能告诉你，啥都可以，实际上，是工厂主们自己在玩自己的账，你咋玩都可以。
所以说什么美国拉着越南，让他们对我们也加关税，这就是一天生意都没做过的月入低于3000块的那种键盘侠想象出来的商业世界。
这就是为啥我说，他一旦对其他国家跪了，就等于在跪我们。
现在严格意义上，第一轮打下来，他等于对我们只有名义上的关税，没有实际上的，而我们对他们加的84%，这可是结结实实加上去了。
因为美国对我们的出口，转口贸易是很罕见的。
所以我说他跪太快了，他跪这么快的情况下，如果是为了让我们买美债，那这个对他今后的谈判也太不利了。
我的看法是，特朗普的心思你别猜，你猜不出来的。
有可能他既不是为了美债，也不是为了产业链，没人知道他为啥，可能他自己也不知道。
他很可能就没有一个长期的想法，也很可能就像此前两口子炒饼一样，他在炒股。
就是说，他很可能真的在烽火戏诸侯。
他昨晚说不加了，过些天，可能又改口，又说要加了。
这个人没信用的，我们没法相信他任何话。
当你发现对方不靠谱的时候，你能怎么做？
你只能做最坏的打算，甭管他要不要离婚，我们都得按照离婚来处理这件事。
这是正确的态度。
就像两口子，你不用去猜对方态度，当你听到对方闹了几次离婚之后，你最应该做的，就是预先转移财产。
财产转走，负债给你，之后怎么闹，随你。
这是我们当下最该做的，也就是说，无论特朗普说什么，接下来扩大内需都是坚定不移的事情。
当你想清楚这一点，你就会发现，思路清晰了，目标明确了。
在这个基础上，我回答很多读者问我的，关于关税对房地产，是利好，还是利空的问题。
我这些天，一直说关税对房地产是利好，有读者不理解这里面的逻辑。
大家有没有注意到，我最近的几年以来，聊的一直都是三核的房产。
核心城市，核心地段，高品质改善。
非三核我聊不聊？我不聊的，不是不值得聊，而是问房产的读者基本上都是奔着投资话题去的。
聊居住这种话题没法聊的，我怎么知道你们家几口人，都有什么要求，不知道的呀。
一千个家庭有一千种诉求的，聊居住，你应该和家里人去聊。
如果我们要聊非三核的房产，有些读者说，关税是利空，他们的逻辑对不对？
对，没毛病的。
关税终归是会影响到一部分人的就业。
即便这部分人是在沿海出口类型企业里，那么沿海出口企业赚到的钱少了，交的钱就少了。
交的钱少了，可以转移支付给内陆省份的钱也就少了。
所以，哪怕你是在内陆省份，你是上岸的人员，你的收入同样会受到沿海，受到出口型企业的利润的影响。
如果你对于自己的收入预期不佳，请问，你拿什么买房？这是不是利空？
当然是。
关税会不会导致内需刺激规模的扩大？当然会。
但是这些人拿到补贴，他未必会买房，因为他要买的东西还多着呢。
所以这部分读者说的对，你怎么看都是利空，为啥在我嘴里就变成利好了呢？
答案很简单，因为我就没有聊过非三核的房产。
那么在我设定的话题里，我们讨论的始终都是三核房产。
三核房产动辄八位数起，这和打工人有多少关系呢？即便有，也是和少数高收入的大厂职工有关系。
和多数人都没有关系的。
三核房产的特征是什么？是避险资产。
很多人不理解为啥三核是国内少有的避险资产。那我就来解释下：
我们说什么是避险资产？
这个定义是相对于风险资产的。
你去看国际市场上，避险资产，风险资产是个传统话题。
当风险情绪高涨，人们觉得赚钱很容易，就会纷纷抛售避险资产，购入风险资产。
反之，就会抛售风险资产，购入避险资产。
在国内，核心城市核心地段的房子，也就是两核房产，过去许多年来，一直都是富人们的避险资产。
你去看08年，一旦遇到外贸收缩，富人们的第一反应就是把厂关了，去买几套好房子，留给子孙。
中国是个农耕民族，这种传统是历史形成的。
有钱了，他就去修园子，苏州园林，扬州园林，包括圆明园，都这么来的。
这件事很反直觉，你听经济学家的，他们会告诉你，人们有钱的时候才会买田置地，享受生活。
但现实恰恰相反。
所以要理解这件事，你站在经济学的角度看不懂的，你要亲自去问。
李子到底什么味道，你要亲自去吃。
你要亲自去问100个企业家，你问问他，你是咋想的？
如果你拿到了大量的一手数据，你就会发现，哦，原来市场是这么回事。
这就是交易者与经济学家的区别。
经济学家他先学了理论，他试图用理论解释一切，解释不通，他就认为市场错了。
我不是学金融的，我是学计算机出身的，我是先交易，先盈利，而后才补的金融常识。
所以在我的世界观里，市场才是第一位的。
如果市场如果告诉你，国内的富老头们就是这么想问题，那你就学会接受它。
说明在国内富人的眼里，他们不是生意好了买豪宅，他们是生意差了，才会去买豪宅。
真正生意好的时候，他们是把房子抵押了，去扩大产能的。
这个听起来非常反常识，但这就是两核构成避险资产的底层逻辑。
那么随着时间的推移，房子越造越多，即便两核相对于富人还是太多了。
所以我数年前，才跟读者说，要在两核的基础上加一条：高品质改善。
你把这三条合并在一起，前面两个核是什么？是稀缺。
后面一个核是什么？是阶层。
对，就是我们那天讲财富底层逻辑九个话题里面阶层诞生的过程。
我们有很多人是不理解阶层的，你听过，你没见过，我们这代人，在此前几十年的经历中，并没有像老外那样真的见过阶层。
这很正常，因为阶层的形成，是一个过程。
你去观察国外的富人区，也不是第一年就形成，而是随着时间的推移，几十年之后才形成。
也就是说，刚开始都是在一起的，后来处着处着，处不来了，慢慢分开，各处各的。
20多年前，我们刚刚开始有的房地产市场。
在这个市场里，大家还没有自然的形成口碑，比如要求什么开发商造的房子，要求小区是什么圈层，这个概念没有兴起。
大家觉得核心城市核心地段就是避险资产了。
但是，随着时间的推移，口碑形成了，圈层要成型了，这就是为啥当下三核才是有避险属性的。
因为国际市场上的这个风险资产，避险资产的跷跷板，在国内，也是存在的。
无非存在的形式不同而已。
富人觉得市场需求大，要扩产能了，反而不会去买房，甚至会卖房，至少也是抵押。
反过来，他觉得生意不好做，倒是有可能把厂子关了，说自己辛苦一辈子了，就不能享受享受？就不能给儿孙留点啥？
就这回事。
我那天在第九个话题里讲，你要反过来思考，很多人问反过来怎么思考。
而我想要说的是，你有没有想过，什么人才具备反过来思考？
不怕累的人。
在三核这个话题上，我之所以能反过来思考，是因为我调研过大量的数据。
我问过很多富老头，你们到底咋想的，而且是每个时期都问，时刻关注这个群体的想法改变。而不是像经济学家一样，看两本书就想当然。
芒格当年在做天气预报员的时候之所以能够反过来思考，是因为他这人真的很勤奋很勤奋。
他只是把一个困难的问题，拆解成无数简单问题。问题的难度下降了，可是数量上升了很多很多。
用勤奋来解决困难，这就是反过来思考的前提条件。
你得不怕辛苦，再多的工作，只要简单，我总能做得完，总好过于难却无处下嘴。
